| TPPE53 |
Finansiell värderingsmetodik, 4 p
/
6 hp
/Financial Valuation Methodology/ |
||
Prel. schemalagd
tid: 32 |
|||
|
Utbildningsområde: Teknik Ämnesgrupp: Industriell ekonomi Nivå (A-D):D Huvudområde: Industriell ekonomi Nivå (G1,G2,A): A |
|||
|
Mål:
Kursen avser att förmedla fördjupade kunskaper om värderingsmodeller för derivatinstrument. Efter kursen förväntas studenten kunna härleda Black-Scholes-Mertons allmänna differentialekvation samt kunna utveckla numeriska lösningsmetoder till differentialekvationen för användning på icke-standardiserade derivat. Likaså skall studenten kunna använda trädmodeller och Monte Carlo-simulering i tidsdiskreta derivatvärderingsmodeller. När det gäller ränteinstrument skall studenten kunna använda olika teoretiska jämvikts- och arbitragefrihetsmodeller för räntans terminsstruktur, antingen via analytiska uttryck eller via simulering. Studenten skall också ha kunskaper om Heath-Jarrow-Mortons ramverk gällande ränteprocesser. |
|||
| Förkunskaper: (gäller studerande antagna till program som kursen ges inom, se 'För:' ovan) Corporate Finance, Finansiella marknader och instrument, Finansiell riskhantering OBS! Tillträdeskrav för icke programstudenter omfattar vanligen också tillträdeskrav för programmet och ev. tröskelkrav för progression inom programmet, eller motsvarande. |
|||
| Påbyggnadskurser Portföljförvaltning, Finansiell optimering |
|||
| Organisation: Undervisningen ges som föreläsningar, seminarier och räkneövningar. Kursens seminarier ägnas åt att redovisa och diskutera gruppvisa inlämningsuppgifter. Räkneövningarna syftar till att stödja studenterna i inlärningen av kursens material. |
|||
| Kursinnehåll: Orientering om kontinuerliga stokastiska processer och stokastisk kalkyl. Optionsvärdering i kontinuerlig tid. Black-Scholes och alternativa optionsmodeller. Exotiska optioner. Byte av sannolikhetsmått. Riskneutral värdering. Numeriska metoder för derivatvärdering. Modeller för räntans terminsstruktur samt värdering av räntederivat. |
|||
| Kurslitteratur: Hull, J.C., Options, Futures, and Other Derivaties, Prentice Hall. Ytterligare litteratur meddelas senare. |
|||
| Examination: | |||
|
TEN1
UPG2
|
Skriftligt tentamen. (U,3,4,5) Inlämningsuppgifter (U,G) |
4 hp 2 hp |
|
| Slutbetyg ges som en sammanvägning av delprestationerna. | |||
Undervisningsspråk är Svenska.
Institution: IEI.
Studierektor: Fredrik Persson
Examinator: Jonas Ekblom
Länk till kurshemsida på kursgivande institution
Ansvarig programnämnd: IndEk&Logistik
Engelsk kursplan
Kursen bedrivs på ett sådant sätt att både mäns och kvinnors erfarenhet och kunskaper synliggörs och utvecklas.
Planering och genomförande av kurs skall utgå från kursplanens formuleringar. Den kursvärdering som ingår i kursen skall därför genomföras med kursplanen som utgångspunkt.
Om inget annat anges ovan gäller betygsskala enligt avsnitt a8.5 i de gemensamma bestämmelserna.
Kursplanen gäller för 2014 enligt beslut av ansvarig programnämnd/fakultetstyrelse.
 |
||||||
| ||||||